12月10日，在“2018第一财经金融科技峰会”上，第一财经联合中国民生银行发布《中国小微金融发展报告（2018）》（下称《报告》）指出，随着金融科技快速发展，小微商业模式不断优化升级，小微金融服务的广度和深度明显拓展，小微金融长期发展呈向好态势。

小微发展离不开金融

中国民生银行党委副书记、副行长陈琼在论坛上表示，随着国家政策持续发力，小微金融不断改善。当前民营企业再次迎来快速发展机遇期，而小微企业作为民营经济的主要力量，在加快创新、促进增长、稳定就业等方面发挥着不可替代的作用。

数据显示，截至2017年末，主要金融机构小微企业人民币贷款余额24.3万亿元，是2012年末的2.09倍，占全部企业贷款总额的33%，小微企业贷款增速也比同期大型和中型企业贷款增速分别高3.8个和5.8个百分点。

小微企业发展离不开金融支持，但在不同成长阶段对金融的需求又有所不同。

《报告》显示，总体上看，小微企业遵循从内源融资、股权融资到债券融资的发展顺序，早期主要依靠自有资金或民间借贷，因缺少抵、质押物等很难从银行贷款；发展到一定程度后，可能引起VC、创投的兴趣；随着企业成长和信用记录增加，银行贷款和发债融资就成为可能。因此，小微金融要根据小微企业在不同成长阶段的金融需求特点，有针对性地创新产品服务，支持小微企业发展壮大。

《报告》认为，小微金融是小微企业和商业银行实现双赢的重要发力点，具有广阔的发展空间。据测算，2020年前我国将新增小微企业近1500万户，小微企业融资覆盖率有望从2017年末的20.75%上升至2020年末的30%～40%；按单户贷款余额200万元估算，未来三年全国小微企业的新增融资需求总额将接近9万亿元，小微金融市场呈快速、稳步增长态势。

打通融资“最后一公里”

作为最具市场活力的群体，小微企业在加快创新、促进增长、扩大就业、改善民生、社会稳定等方面发挥了重要作用。然而一直以来，小微企业面临着“融资难、融资贵、融资慢”等问题，制约着小微企业健康发展。

据世界银行2018年发布的《中小微企业融资缺口报告》统计，截至2017年底，我国中小微企业融资缺口达1.9万亿美元，相当于2015年GDP的17%。

特别值得注意的是，小微企业仍面临难以从正规金融机构获得有效融资的问题。如何破题民营企业、中小微企业融资难、融资贵问题备受关注。

陈琼指出，小微企业发展受限的不单单是融资问题，还有结算、理财、财务咨询等综合金融服务的匮乏。

小微企业数量多、频率高的特点导致银行服务过程中运营成本、信息不对称造成的风险成本非常高。如何降低客户的服务成本和运营成本就需要借助大数据和互联网科技的支持。陈琼表示，金融科技在赋能小微客户当中要发挥重要作用，科技在普惠金融更具有针对性，可以更好降低成本。

“中小微真正破局的关键是找到企业的价值核心，金融机构应利用现有技术寻找真正的价值，例如，商业信用、商业价值，周转过程中产生的存货、应收账款、票据等。金融机构应利用各种各样的工具把交易模式设计出来，形成很好的匹配。”国务院研究中心金融研究所副所长陈道富认为。

江西银行行长罗焱称，不少科技公司对一些中小企业行为的数据分析达到了较强水平，商业银行应该与它们加强数据合作，控制住风险、推出多元化的产品，有针对性地服务中小企业。

提升服务质效从五方面入手

近年来，我国小微金融已取得长足发展，但与广大小微企业的需求还存在一定差距，如何提升小微金融服务的质效？《报告》结合当前民营经济发展的政策背景和市场环境，对小微金融发展进行了深入思考，提出了一系列针对性、操作性强的对策建议。

《报告》指出，改善小微金融服务，首先，既要聚焦银行业内部，也要关注银行业外部，强化政策协同，发挥政策合力。

其次，加快政策落地，强化市场的资源配置作用。一方面，关于小微金融的各项支持政策要尽快配套实施细则，强化政策可操作性，加快落地实施，并且做好调整优化，确保解决关键问题；另一方面，政策操作要适应市场运行的要求，充分发挥市场的价格发现和资源配置作用。

再次，采取有效措施，疏通货币政策传导。要处理好稳增长与防风险的关系，注意支持形成最终需求，为实体经济创造新的动力和方向；要在信贷考核和内部激励上下更大功夫，增强金融机构服务小微企业的内生动力。

四是，加快多元化资本市场建设，支持小微金融创新。

此外，有效提升互联网金融监管，营造公平有序的竞争环境。严格准入管理，未取得相关金融业务资质，不得依托互联网开展相应业务；强化互联网监管，清理排查互联网金融企业的监管套利和不正当竞争行为，确保小微金融市场的竞争秩序更加公平有效。

“小微金融进入了‘数据+科技’双轮驱动的3.0阶段。”民生银行小微金融事业部总经理周伯婷表示，新兴技术正推动小微金融从传统金融向数字金融转变，从融资服务向综合金融服务转变，从全渠道销售向专业化销售转变，从被动风险控制向主动风险管理转变，从线下操作为主向线上、线下相结合转变，实现小微业务快速健康发展。陈琼称，民生银行会从三方面着手，做好小微金融服务：一是，做好模式创新，开启小微金融新时代；二是，做好体制创新，夯实小微业务发展根基；三是，做好产品服务创新，满足小微客户综合需求。